Como os comerciantes usam CCI (Commodity Channel Index) para negociar tendências de ações
Como os traders usam o CCI (Commodity Channel Index) para negociar tendências de ações?
O CCI, ou Commodity Channel Index, foi desenvolvido por Donald Lambert, analista técnico que publicou originalmente o indicador narevistaCommodities (hojeFutures ) em 1980. Apesar do nome, o CCI pode ser usado em qualquer mercado e não apenas para commodities.
O CCI é calculado com a seguinte fórmula:
(Preço Típico – Média Móvel Simples) / (0,015 x Desvio Médio)
O CCI foi originalmente desenvolvido para detectar mudanças de tendência de longo prazo, mas foi adaptado por traders para uso em todos os mercados ou prazos. Negociar com vários períodos de tempo fornece mais sinais de compra ou venda para os negociadores ativos. Os comerciantes costumam usar o CCI no gráfico de longo prazo para estabelecer a tendência dominante e no gráfico de curto prazo para isolar retrações e gerar sinais de negociação.
Principais vantagens
- O CCI é um indicador de mercado usado para rastrear movimentos de mercado que podem indicar compra ou venda.
- O CCI compara o preço atual com o preço médio em um período de tempo específico.
- Diferentes estratégias podem usar o CCI de maneiras diferentes, incluindo o uso em vários períodos de tempo para estabelecer tendências dominantes, retrocessos ou pontos de entrada nessa tendência.
- Algumas estratégias de negociação baseadas em CCI podem produzir vários sinais falsos ou perder negociações quando as condições ficam instáveis.
As estratégias e indicadores apresentam armadilhas, e o ajuste dos critérios da estratégia e do período do indicador pode proporcionar um melhor desempenho. Embora todos os sistemas sejam suscetíveis à perda de negociações, a implementação de uma estratégia de stop loss pode ajudar a limitar o risco, e testar a estratégia CCI para lucratividade em seu mercado e prazo é um primeiro passo valioso antes de iniciar negociações.
Compreendendo como os comerciantes usam CCI (Commodity Channel Index) para negociar tendências de ações
Indicador CCI
O CCI compara o preço atual com um preço médio durante um período de tempo. O indicador flutua acima ou abaixo de zero, movendo-se para território positivo ou negativo. Enquanto a maioria dos valores, aproximadamente 75%, fica entre -100 e +100, cerca de 25% dos valores ficam fora dessa faixa, indicando muita fraqueza ou força no movimento do preço.
O gráfico acima usa 30 períodos no cálculo do CCI;como o gráfico é mensal, cada novo cálculo é baseado nos 30 meses mais recentes. CCIs de 20 e 40 períodos também são comuns.
Umperíodo refere-se ao número de barras de preço que o indicador incluirá em seu cálculo. As barras de preço podem ser de um minuto, cinco minutos, diária, semanal, mensal ou qualquer período de tempo que você tenha acessível em seus gráficos.
Quanto mais longo for o período escolhido (mais barras no cálculo), menos frequentemente o indicador se moverá para fora de -100 ou +100. Os comerciantes de curto prazo preferem um período mais curto (menos barras de preço no cálculo), uma vez que fornece mais sinais, enquanto os comerciantes de longo prazo e investidores preferem um período mais longo, como 30 ou 40. Usar um gráfico diário ou semanal é recomendado para longo traders de longo prazo, enquanto os de curto prazo podem aplicar o indicador a um gráfico de uma hora ou mesmo a um gráfico de um minuto.
Os cálculos do indicador são executados automaticamente por software de gráficos ou Stockcharts.com, Freestockcharts.com e plataformas de negociação como Thinkorswim e MetaTrader fornecem o indicador CCI.
Quando o CCI está acima de +100, isso significa que o preço está bem acima do preço médio medido pelo indicador. Quando o indicador está abaixo de -100, o preço está bem abaixo do preço médio.
Estratégia Básica CCI
A estratégia básica de CCI é usado para controlar o movimento de CCI para cima 100, o qual gera sinais de compra, e os movimentos abaixo -100, que gera venda ou curto comerciais sinais. Os investidores podem querer apenas aceitar os sinais de compra, sair quando os sinais de venda ocorrerem e, em seguida, reinvestir quando o sinal de compra ocorrer novamente.
O gráfico semanal acima gerou um sinal de venda em 2011, quando o CCI caiu abaixo de -100. Isso teria dito aos comerciantes de longo prazo que uma potencial tendência de baixa estava em andamento. Os traders mais ativos também poderiam ter usado isso como um sinal de venda a descoberto. Este gráfico demonstra como no início de 2012 um sinal de compra foi acionado e a posição longa permanece aberta até que o CCI se mova abaixo de -100.
Estratégia CCI de Multiple Timeframe
O CCI também pode ser usado em vários prazos. Um gráfico de longo prazo é usado para estabelecer a tendência dominante, enquanto um gráfico de curto prazo estabelece retrocessos e pontos de entrada nessa tendência. Os traders mais ativos geralmente usam uma estratégia de múltiplos prazos, e uma pode até ser usada para day trading, já que o “longo prazo” e o “curto prazo” são relativos a quanto tempo um trader deseja que suas posições durem.
Quando o CCI se move acima de +100 em seu gráfico de longo prazo, isso indica uma tendência de alta e você apenas observa os sinais de compra no gráfico de curto prazo. A tendência é considerada até que o CCI de longo prazo caia abaixo de -100.
A figura acima mostra uma tendência de alta semanaldesde o início de 2012. Se este for seu gráfico de longo prazo, você só aceitará sinais de compra no gráfico de curto prazo.
Ao usar um gráfico diário como o período de tempo mais curto, os traders geralmente compram quando o CCI cai abaixo de -100 e depois sobe novamente acima de -100. Então, seria prudente sair da negociação quando o CCI se mover acima de +100 e, em seguida, cair novamente abaixo de +100. Alternativamente, se a tendência no CCI de longo prazo cair, isso indica um sinal de venda para sair de todas as posições longas.
A figura acima mostra três sinais de compra no gráfico diário e dois sinais de venda. Nenhuma negociação curta é iniciada, uma vez que o CCI no gráfico de longo prazo mostra uma tendência de alta.
Quando o CCI está abaixo de -100 no gráfico de longo prazo, aceite apenas os sinais de venda a descoberto no gráfico de curto prazo. A tendência de baixa está em vigor até que o CCI de longo prazo suba acima de +100. O gráfico indica que você deve fazer uma operação curta quando o CCI sobe acima de +100 e, em seguida, cai abaixo de +100 no gráfico de curto prazo. Os traders então sairiam da posição vendida quando o CCI se movesse abaixo de -100 e então se recuperasse acima de -100. Alternativamente, se a tendência do CCI de longo prazo aumentar, saia de todas as posições curtas.
Alterações e armadilhas das estratégias CCI
Você pode usar o CCI para ajustar as regras da estratégia para torná-la mais rigorosa ou tolerante. Por exemplo, ao usar vários períodos de tempo, torne a estratégia mais rigorosa apenas assumindo posições longas no período de tempo mais curto quando o CCI de longo prazo estiver acima de +100. Isso reduz o número de sinais, mas garante que a tendência geral seja forte.
As regras de entrada e saída no período de tempo mais curto também podem ser ajustadas. Por exemplo, se a tendência de longo prazo for de alta, você pode permitir que o CCI no gráfico de curto prazo caia abaixo de -100 e depois se recupere acima de zero (em vez de -100) antes de comprar. Isso provavelmente resultará no pagamento de um preço mais alto, mas oferece mais garantia de que a retração de curto prazo acabou e a tendência de longo prazo está sendo retomada.
Com a saída, você pode permitir que o preço suba acima de +100 e, em seguida, caia abaixo de zero (em vez de +100) antes de fechar a posição longa. Embora isso possa significar manter alguns pequenos retrocessos, pode aumentar os lucros durante uma tendência muito forte.
Os números acima usam um gráfico semanal de longo prazo e um gráfico diário de curto prazo. Outras combinações podem ser usadas para atender às suas necessidades, como um gráfico diário e horário ou um gráfico de 15 minutos e um minuto. Se você estiver recebendo muitos ou poucos sinais de negociação, ajuste o período do CCI para ver se isso corrige o problema.
Infelizmente, a estratégia provavelmente produzirá vários sinais falsos ou perderá negociações quando as condições ficarem instáveis. É bem possível que o CCI possa flutuar em um nível de sinal, resultando em perdas ou direção de curto prazo incerta. Nesses casos, confie no primeiro sinal, desde que o gráfico de longo prazo confirme sua direção de entrada.
A estratégia não inclui um stop-loss, embora seja recomendado ter um limite de risco embutido até certo ponto. Ao comprar, um stop-loss pode ser colocado abaixo da baixa oscilação recente; durante o curto-circuito, um stop-loss pode ser colocado acima da alta de oscilação recente.